+ Neue Kaufempfehlung von First Berlin Research
+ Mit 0,29 Euro Gewinn/Aktie ergeben 6,50 Euro fairer Wert Guenstiges
+ KGV im Branchenvergleich Hohes Umsatzwachstum von +42 %
+ Treffen mit Vorstand ý ausfuehrlicher Bericht
+ Erstes Kursziel 5 Euro (aktuell 3,42 Euro)
Sehr geehrte Leserinnen und Leser!
Eine neue Analyse mit Kaufempfehlung gibt es fuer unseren
Musterdepot-Wert Fluxx (WKN A0JRU6, Aktien-Kuerzel FXXN,
ISIN DE000A0JRU67), die Sie beiliegend als PDF erhalten.
Das renommierte Analystenhaus First Berlin Research hat in einem
Update das Kursziel fuer den Gluecksspiel-Vermittler von 6,50 Euro
und die Empfehlung 'Kaufen' bestaetigt. Damit hat die Aktie rund
+100 % Kurspotenzial!
Der Titel der Analyse, 'Quartalszahlen uebertreffen Erwartungen'
(Q3 numbers beat expectations) zeigt bereits klar die
Zufriedenheit der Experten mit den gemeldeten Zahlen.
Hier die von First Berlin stammende Zusammenfassung der Anlage-
Empfehlung fuer die deutschsprachige Presse:
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Die Meldung vom 8. November lieferte eine Bestaetigung, dass Fluxx
faehig ist, starkes Umsatzwachstum zu produzieren, indem es sich vom
Deutschen Lottomarkt diversifiziert. Wir planen ein neues
Szenario-basiertes Geschaeftsmodel, welches die vorgeschlagene
Akquisition mit Sportwetten.de beruecksichtigt.
Im Moment sind wir zuversichtlich ueber den kurzfristigen Ausblick
von Fluxx und ebenso seinen langfristigen Aussichten, die durch die
neue Akquisition Umsatz- und Gewinnstroeme hervorrufen.
Wir bekraeftigen unsere Kauf-Empfehlung und unser Kursziel von
6,50 Euro.
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+42 % Umsatzanstieg laesst EBITDA explodieren!
Hintergrund der positiven Analysteneinschaetzung ist das hohe Wachstum,
das Fluxx abermals ausweisen konnte. Das Unternehmen profitiert
beispielsweise vom Trend zur Abgabe von Lottoscheinen und Wetten im
Internet:
1.7.-30.9.2006 1.7.-30.9.2007
Umsatz 11,82 Mio. Euro 16,73 Mio. Euro +41,58 %
EBITDA 0,15 Mio. Euro 1,24 Mio. Euro +728,67 %
Niedriges KGV von 12 vs. 40 bei Bwin!
Mit einem erwarteten Gewinn von 0,29 Euro/Aktie im kommenden
Geschaeftsjahr ist Fluxx mit einem recht guenstigen KGV von 12
bewertet, waehrend beispielsweise Wettanbieter Bwin bei
0,67 Euro/Aktie Gewinnerwartung mit dem 40fachen 2008er Gewinn
bewertet ist. Damit ist Fluxx im Branchenvergleich deutlich
unterbewertet, wodurch die Fluxx-Aktie entsprechend hohes Potenzial
aufweist.
Fazit: Kaufen
Auf dem aktuellen Kursniveau ist Fluxx ein klarer Kauf. Die hohen
Umsatzsteigerungen fuehren zu laufend steigenden Ergebnissen. Das
sollte sich auch bald auf den Aktienkurs auswirken, der
dementsprechend deutlich anziehen sollte!
Wir treffen heute Montag den Vorstand von Fluxx zu einem
Vier-Augen-Gespraech auf einer Analystenkonferenz in Frankfurt.
Dort wird sich die Firma auch praesentieren, was einige Nachfrage
bei institutionellen Anlegern und neue Kaufempfehlungen bringen
koennte.
Wir planen anschliessend einen ausfuehrlichen Bericht und ueberlegen
eine Erhoehung unseres Kurszieles.
Kaufen Sie die Aktie an der Boerse Xetra/Frankfurt bei Kursen unter
4 Euro mit einem ersten Kursziel von 5 Euro.
Unternehmen: Fluxx AG
Boerse: Xetra/Frankfurt
WKN: A0JRU6
Kuerzel: FXXN
ISIN: DE000A0JRU67
Aktuell: 3,42 Euro
Kaufen bis: 4,00 Euro
Kursziel: 5 Euro (+46 %)