@NOFX2GO, zu Deinem Kommentar heute morgen: wenn ich das richtig in Erinnerung habe, dann ist der AMS content im iPhone 8 bzw. 8+ ca. 1 USD, während er im Xer über 5 USD beträgt. Ein Einstampfen der Xer Version würde AMS also extrem überproportional treffen verglichen mit den sonstigen iPhone Zulieferern. Aber dass man aufgrund der scheinbar sehr schlechten iPhone Verkäufe eine Umsatzdelle auch bei Dialog erwarten sollte, erscheint mir plausibel. Wenn die AMS Zahlen vllt 15-20 Mio weniger iPhones in diesem Jahr suggerieren, reden wir von vllt. 50 Mio USD weniger 2018er Umsatz bei Dialog...bei einer 15% Nettomarge eher mal ein einstelliger Mio Betrag im netto.
@Deke, zu der Frage wer den Laden übernehmen könnte: jeder, der Interesse an einem wachsenden Chip-Unternehmen in interessanten Bereichen wie Blue Tooth / IoT / Automotive / Industrial / etc. hat, das in 2019 OHNE Apple mehr als eine halbe Milliarde Dollar umsetzen wird. Oder jemand, der Interesse an einer vierstelligen Zahl an guten Ingenieuren hat. Oder jemand, der das Unternehmen filetieren will.
Die heutige Marktkapitalisierung beträgt rund 1,6 Mrd. USD, davon 0,5 Mrd. USD Cash, die man zur Finanzierung des Kaufs verwenden kann. Sprich 1,1 Mrd. muss man auf den Tisch legen (ohne Prämie) für >500 Mio 2019er Umsatz. Bedeutet ein EV/Sales von knapp 2, während der IoT / BT Platzhirsch Nordic bei einem 3er Multiple notiert und kaum ein Unternehmen im Chip-Bereich für deutlich unter 3 über den Tisch gegangen ist. Jeder USD, den Dialog bis zu einem theoretisch völligen Design Out verdienen würde, jeder USD, den Dialog auch in den nächsten Jahren mit Apple noch verdienen wird, jeder USD, den jemand für die Ingenieure bieten würde, die Energous Beteiligung, etc. - all das würde der Käufer noch als Mitgift für umsonst bekommen.
Soll nicht heißen, dass ich an kurzfristige Übernahme glaube, aber selbst die bearishen Analysten sehen den Take Out Wert bei mind. 22-25 Euro je Aktie.
@OneLucky, sorry aber was bringen denn 2017er Umsätze in der jetzigen Situation...?
@Thema Dialog-Management: was sollten die denn jetzt sagen? Wenn die 1Q Guidance verfehlt worden wäre, hätten die das eigentlich melden müssen. Ist aber nicht erfolgt. Die Guidance für 2Q18 wird sicherlich übel sein, das werden die aber erst nächste Woche erzählen können. Gut dass man bisher von konservativen „gutem Wachstum“ und „2H18-lastig“ gesprochen haben. Das wichtigste Thema „was passiert mit Apple“ können die wahrscheinlich selber nicht beantworten per Stand heute. Selber kaufen dürfen die vor den Zahlen auch nicht. Also was sollten die anders machen?
@Thema aktienmädel: ich freue mich über jede konstruktive Kritik und Sperren sollten immer nur ultima ratio sein. Aber es ging ihm/ihr ja nicht um eine sachliche Diskussion, sondern ausschließlich ums Sticheln, das penetrante Wiederholen von immer der gleichen Plattitüde und sich an Kursverlusten anderer laben. Begrüße die Ruhepause daher in diesem Fall.