Nachhaltige Finanzanlagen

Die Art und Weise wie wir heutzutage wirtschaften kann auf Dauer nicht gut gehen. Übernutzung von endlichen Ressourcen, zunehmende soziale Ungleichheiten oder der Ausstoß an Treibhausgasen sind nur einige negative Beispiele des „traditionellen“ Wirtschaftens. Es muss sich also etwas ändern. Die gute Nachricht ist, dass es bereits viele Unternehmen gibt, die ihr Wirtschaften an sozialen und ökologischen Kriterien ausrichten und damit sehr gut verdienen. Dies ist die Nachhaltigkeit im ökologischen, sozialen und ökonomischen Sinne, die hier in diesem Thread gemeint ist. Das schließt auch eine nachhaltige Wertentwicklung (hier im Sinne einer langfristig positiven Rendite) keinesfalls aus. Im Gegenteil: Ich bin überzeugt davon, dass diejenigen Unternehmen, die schon heute ihr Wirtschaften an den genannten Kriterien ausrichten, zu den großen Gewinnern der Zukunft zählen werden. Das gilt natürlich nicht für jedes einzelne Unternehmen, aber für die Mehrheit unter ihnen. Bekannt sind insbesondere Unternehmen, die in Erneuerbare Energien investieren. Dies wird aus meiner Sicht auch langfristig ein Wachstumssektor bleiben. Dennoch haben nachhaltige Investments deutlich mehr zu bieten. Ich sehe über die Erneuerbaren Energien hinaus insbesondere Unternehmen, die in den Bereichen Energieeffizienz (z.B. Dämmstoffhersteller), nachhaltiger Verkehr (öffentlicher Verkehr, zu einem gewissen Grad auch E-Autos), Recycling und Wasserentsorgung/-versorgung/-aufbereitung arbeiten als aussichtsreiche Investments an. Es gibt auch eine Reihe nachhaltiger Aktien- oder Rentenfonds. Der Markt ist bisher noch ein Nischenmarkt, langfristig wird sich dies jedoch ändern. Wer bereits heute dabei ist, wird zu den Gewinnern gehören. Das gilt für Unternehmen wie für Anleger. Mit einer Anlage in nachhaltige Investments kann man die Welt verbessern und Geld verdienen. Wenn das mal keine guten Argumente sind, solche Investments zu kaufen!
Einige solcher Investments sollen im Rahmen dieses Threads vorgestellt werden.  

- Transport und Mobilität

Die großen aufstrebenden Volkswirtschaften China, Indien, Südafrika und Brasilien gehören zu den größten Positionen im Fonds, aber auch Südkorea, Thailand, die Philippinen und Indonesien sind zwischen 8% und 2% vertreten.

Seit Auflage im Jahr 2012 hat der Fonds mehr als 17% Wertzuwachs p.a. erreicht. In diesem Jahr ist der Fonds auch schon gut gelaufen. Aktuell gibt es eine Konsolidierung. Wer über die Möglichkeit eines Fondssparplans einsteigt, muss sich über den genauen Zeitpunkt des Einstiegs keine großen Gedanken machen. Der durchschnittliche Einstiegskurs glättet sich über die Monate. So wird quasi auch antizyklisch eingekauft, da bei geringeren Kursen mehr Anteile gekauft werden, bei höheren Kursen weniger Anteile.
Das Risiko des ausschließlich in Aktien investierenden Fonds ist nicht zu unterschätzen, jedoch ist bei einem langen Anlagehorizont davon auszugehen, dass eine gute Rendite erwirtschaftet wird. Wer Schwankungen jedoch nicht mag, ist bei diesem Fonds nicht richtig aufgehoben.

Mehr Informationen gibt es hier: www.oekoworld.com/privatkunden/...growing-markets-20/portrait/

oder hier: www.oekoworld.com/fileadmin/...arkets/fs_growing_markets_C.pdf (Pdf, Monatsbericht April 2015)

Die Aktie des Unternehmens kann sowohl an der Börse Euronext Paris als auch in Deutschland gehandelt werden: WKN: A0Q418 ISIN: FR0010613471

Das Interessante an der Aktie in Kürze:
• Suez ist gleich in mehreren zukunftsträchtigen Branchen tätig (Wasser/Abwasser, Abfallwirtschaft/Recycling/Waste-to-Energy) und wird von der zunehmenden Notwendigkeit zu mehr Ressourceneffizienz und vom Trend der Urbanisierung profitieren.
• Ausgehend von einer starken Position im europäischen Markt besteht Wachstumspotenzial in verschiedenen schnell wachsenden Schwellenländern, in denen Suez bereits einen Fuß in der Tür hat.
• Eine stabile Dividendenrendite und ein professionelles Management runden die Attraktivität der Aktie ab.
• Suez Environnement trägt durch die effizientere Nutzung von endlichen Ressourcen zu einer nachhaltigeren Welt bei.

Weitere Infos:
Jahresbericht 2014: www.suez-environnement.fr/wp-content/...t_AnnualReport2014.pdf
Präsentation auf der Hauptversammlung vom 12.5.2015: www.suez-environnement.fr/wp-content/.../Slides-GM-2015-EN.pdf

Hier noch ein Teil der Pressemitteilung der Hauptversammlung (mit weiteren und zum Teil bereits genannten Zahlen):
„We are at the dawn of the resource revolution. In a world facing high demographic growth, runaway urbanization and the shortage of natural resources, securing, optimising and renewing resources is essential to our future. SUEZ environnement (Paris: SEV, Brussels: SEVB) supplies drinking water to 92 million people, delivers wastewater treatment services to 65 million, collects waste produced by almost 50 million, recovers 14 million tons of waste each year and produces 5,138 GWh of local and renewable energy. With 80,990 employees, SUEZ environnement, which is present on all five continents, is a key player in circular economy for in the sustainable management of resources. SUEZ environnement generated total revenues of €14.3 billion in 2014.”

Die “init innovation in traffic systems AG“ (DE0005759807) ist ein in Karlsruhe ansässiges Unternehmen, das Telematik-, Planungs- und Ticketlösungen für öffentlichen Verkehr entwickelt und vertreibt. Init hat etwas mehr als 500 Mitarbeiter, ein Großteil davon in Deutschland (fast 400). Init bezeichnet sich als international führender Anbieter dieser Systeme, die ÖPNV attraktiver machen. Öffentlicher Verkehr ist aus sozialer, ökonomischer und ökologischer Sicht i.d.R. deutlich effizienter als motorisierter Individualverkehr und trägt somit zu nachhaltiger Entwicklung bei.
Der Markt für intelligente Lösungen für ÖPNV ist langfristig auf einem Wachstumspfad. Bevölkerungswachstum, Urbanisierung und die schwierige Situation für Autos in vielen Metropolen insbesondere in stark wachsenden Schwellenländern (man denke an Jakarta, Peking oder Bangkok). In diesen Ländern ist init jedoch bislang noch nicht sehr aktiv. Im asiatisch-pazifischen Raum gibt es bislang nur ein Pilotprojekt. Afrika und Südamerika werden derzeit und auf absehbare Zeit von init nicht bedient. Der Hauptmarkt ist Nordamerika mit knapp über 50% der Umsatzerlöse. Es folgt Europa mit ca. 44% (davon entfällt etwa die Hälfte auf Deutschland). Aber auch diese Märkte haben weiterhin Wachstumspotenzial.
Init zahlt seit Jahren Dividenden, die letzten vier Jahre wurden jeweils 0,80 Euro pro Aktie an die Aktionäre ausgeschüttet. Das entspricht einer Dividendenrendite zwischen 3 und 4%.
Zwar ist der Aktienkurs in diesem Jahr bereits gut gelaufen und die Bewertung ist mit einem KGV von 17 (2015e) nicht ganz günstig. Langfristig ist mit Blick auf das große Wachstumspotenzial im Markt für die Lösungen für ÖPNV, die init anbietet, noch viel Aufwärtspotenzial für die Aktie vorhanden. Zudem spricht die Dividendenpolitik für ein Investment. Mit init fördert der Investor zusätzlich die Lebensqualität in Städten (und im ländlichen Raum) durch die Verbesserung von ÖPNV.
Kursrückgänge können daher aus meiner Sicht zum Einstieg genutzt werden. Die Aktie hat mit dem Aufwärtstrend seit Oktober 2014 das Potenzial aus dem mehrjährigen Seitwärtstrend nach oben auszubrechen. Sie notiert aktuell nur knapp unter dem Allzeithoch von ca. 25,60 € von Oktober 2012. Dieses Allzeithoch wurde Mitte 2013 und Anfang 2014 in Angriff genommen, konnte jedoch nicht überwunden werden. Ein erneutes Scheitern könnte zu einem erneuten Rücksetzer an die 22,50-€-Marke oder sogar darunter führen.

Gegen einen negativen Gesamtmarkt macht init heute einen Sprung nach oben, markiert ein neues Allzeithoch und löst damit aus meiner Sicht ein langfristiges Kaufsignal aus.
Mehr zu init gibt es übrigens hier: http://www.ariva.de/forum/INIT-163526?search=init