Jinko Solar vor einer Neubewertung ?

News:

www.it-times.de/news/...es-solar-projekt-in-kasachstan-129054/

... aber der zombie, den man erschaffen hat, scheint noch etwas weiter sein unwesenzu treiben ...

www.pv-magazine.com/2018/06/19/...likely-submitted-to-the-eu/

www.reuters.com/article/us-eu-china-solar/...ls-idUSKBN1JF1CB

das könnte noch lustig werden  ...

... aber wenn die jungs in china im septmeber schon bei 24-25u-cent/wp sind - und damit der weltmarkt - das müsste ja eigentlich der mip aufetwas mehr als 21€-cent/wp sinken (von 35€-cent/wp derzeit) - oder ? ;)

ulm hat zurecht imho die möglichkeit beschrieben durch liquidierung vpon projektanteilen in LATAM und MENA cash zu generieren ...

gleichzeitig wurde hier ja die netto-schuldensituation im oberen dreistelligen mio usd-bereich ja mal treffend adressiert ...

was mich in dem kontext interessieren würde - wieviel cash wäre eurer meinung nach aus einer liquidierung der projekte zu erzielen ?

der Tag gestern war wieder nur zum Anfüttern.
Weiter sehr schwach der Kurs.
Und das bei steigenden Börsen (Amerika). Die Zeiten sind jedoch lange vorbei, dass sich der Jinko Kurs daran orientiert.
Das Volumen hat in den letzten Tagen deutlich zugelegt. Ich habe die Hoffnung noch nicht verloren, aber es wird wohl eine lange Durststrecke.

-10% ungefähr diese woche :

www.energytrend.com/

mich würde wirklich interessieren, wieviel Schlechtes schon eingepreist ist.

pv.energytrend.com/pricequotes.html

Schaut jetzt doch nach weiteren Shorteindeckungen aus, was ich mal als gutes Zeichen werte...

Vg
Taktueriker

Während in den News von In Deckung die Zahlen kommen gesprochen wird, sollen in Australien und Kasachstan neue Projekte entstehen. Soll man den alten Quartalszahlen lauschen, oder gehts schon längst aufwärts weiter?
Es wird spannend.

ist abeschlossen worden ....

... sowas bringt man wohl eher, wenn man neues geschäft ankurbeln will und einem sonst nichts mehr einfällt ...

Der Rebound ist voll im Gange bis zu den Zahlen. Wie bereits gesagt hochdrücken damit der Fall zu den Zahlen richtig heftig wird. Shorties sind voll am arbeiten...

Keine Kauf oder Verkaufsempfehlung !

Solarzellen gibt’s jetzt zu Schnäppchen Preisen ;)

Grund: 100 GW Tender in Indien

reneweconomy.com.au/...lags-massive-100gw-solar-tender-76760/

Meinungen?

muss also substanziell sein ...

frage ist - wie der local content sein wird - ggf. ist das indiens versuch selber 20-25GW produktion für zellen aufzubauen - wie schnell man da grip bekommen kann (wenn es nicht um poly geht) - kann man an longi sehen ...

frage bleibt also wie da chinesen ins bild passen, die jetzt nicht so ein backup wie gcl oder longi kapitalseitig haben ...

Ich kann deine Argumentation nicht ganz nachvollziehen:
Bei den hohen Umsätzen und niedrigen Kursen nahe des 5 Jahrestiefs ist es für mich sehr unwahrscheinlich das die Shorties den Kurs hochziehen um dann zu den Zahlen wieder zu attackieren. Ergibt ja eigentlich keinen Sinn!?
Wenn dann würden Sie wohl mit kleinen Stückzahlen hochziehen um dann wieder günstiger Short zu gehen. Außer sie machen es mit linke Tasche, rechte Tasche.
Für mich ist die Fallhöhe allerdings noch viel zu niedrig.
Die Shorties sind eher gleich nach der China News am 01. Juni fett short gegangen und haben die Kurse zum purzeln gebracht und jetzt vor den Zahlen werden Gewinne mitgenommen. Viel zu unsicher auch für die Shorties wie der Markt auf die Aussagen von Jinko reagieren wird. So sehe ich das und ein erneuter Einstieg für die Shorties würde sich wohl erst bei 15/16$ wieder lohnen. Aber es kann auch ganz anders kommen und die Aktie startet jetzt auf einmal durch...

Alles möglich und man darf gespannt sein. :-)

Vg
Taktueriker

Wenn Jinko in China nur 30% seines Umsatzes macht wie von jemandem vor kurzem geschrieben wir sich Jinko aus aktuellem Anlass eher darauf konzentrieren außerhalb China die Quote zu erhöhen. Somit sehe ich hier keine einstelligen Kurse. 10 € war eine gute gelegenheit nachzulegen. Nur m.M.

ich denke, dass wir sehr schnell wieder Kurse um die 10 € sehen werden,
spätestens nach den Zahlen, warum sollte Jinko so stark abschmieren,
um jetzt wieder in normale Kurshöhen zu kommen ?
Es wird schon was dran sein, dass es langfristig erstmal nix wird mit höheren Kursen,
ist wohl doch Momentaufnahme, sobald wir wieder unter 10 € sind, werde ich
nochmal ein paar Stücke holen, dann sollte das Risiko etwas raus sein

Wenn alle mit schlechten Zahlen rechnen, würde der Kurs dann jetzt steigen ? Kann ja nicht sein, dass jetzt nur ahnungslos kaufen.

Ich denke 12 €  sind die neuen 10.

Ist technologisch, von der Marktaufstellung als auch von der Bilanz ein sehr gut aufgestelltes Unternehmen.
Das mit China wird sich bald wieder ändern, da die Chinesen nunmal einen enormen Strombedarf haben und sie das mit Kohlkraftwerken nicht machen können, weil sonst die Luft, die ja jetzt immer noch sehr schlecht ist, völlig kollabiert.

Zudem expandiert Jinko dann verstärkt in andere Märkte wie Indien, Amerika und den arabischen Raum. Von der Zusammenarbeit in USA und dem Werksbau in den USA ist der amerikanische Markt gesichert.

Sie passen die Margen erhöhen, das ist es und die Aktie steht bei 25 - 30 USD.
Kleiner Anbieter werden jetzt ausscheiden, einer yingly solar gebe ich keine überlebenschance mehr.

Ich befürchte aber leider, dass die Eigentümer das Unternhemen zu einem Spottpreis um die 18 USD ( Preis der Kapitalerhöhung vor kurzem) von der Börse nehmen werden.

Meine Meinung.

von der Börse nehmen wollen und können sind zwei paar Stiefel.
Ich kann mir nicht vorstellen das eine Übernahme bei 18$ durchgeht, da einige Großaktionäre da nicht zustimmen werden. Da scheinen mir dann auch 20$ noch zu wenig, realistisch sind wohl 22-25$ meiner Meinung nach.
Aber ich hoffe auch das Jinko uns weiterhin an der Börse erhalten bleibt.

VG und schönes We
Taktueriker

also im endeeffekt hat jinko ca. 10% am chinesischen markt nach meiner Lesart -sprich 4-5GW

ausser im TopRiunner-Programm würde ich mal davon ausgehen, dass hier meist Multi-Material verkauft wird - mit Monos geht man ins Ausland ...

Ergo ist die Frage wo der Markt (wenn man von 2GW Absatzverlust im chinesischen Markt ausgeht) für 2GW Multi wäre - ich würde da nur Indien sehen - aber die Preise dort sind rock bottom ...

Früher oder später wird Jinko die Multi-Produktion ehedem zugunsten der Monos konsolidieren müssen (auch für Märkte wie China & Indien) - meine Vermutung ist, dass es jetzt früher geschieht ....

Bitter für Jinko dürfte sein, dass das über die gesamt vertikale Integration geht - und die Frage die im Raum steht ist - wie kann man ggf. die Zellenproduktion auf Monos umrüsten - was kostet das - und wieviel Mitarbeiter kann man einsparen, wenn man ggf. die ältesten Multi-Linien auf Mono-PERC hochrüstet ...

Ich denke da kann gut für diese Umstellung von 2GW ein dreistelliger Mio-Betrag an CAPEX zusammenkommen  ...

Frage ist, ob Jinko dass derzeit macht/sich leisten kann ...

Für den Fall dass sie bei den Zellen umbauen - kann ich mir jedenfalls durchaus vorstellen, dass man bei den Multi-Wafern dann einfach 2GW Multi einfach wegkonsolidieren muss - das tut weh ...

am Ende stände dann : 6-7GW Wafer, 6GW Zelle, 10GW Module (wobei bei den Modulen dann ggf. wohl auch ein paar Abschreibungen (oder Verschiebung von Gerät vorgenommen werden muss )

Eine  aus meiner Sicht interessante Option wäre es - wenn man mit "Altbeständen" der Multi-Produktion nach Indien gehen würde um da im Rahmen der aktuellen Veränderungen schnell local Content aufbaut - ohne dass man mehr als eine Halle braucht (sprich 2GW multi-Wafer, 2GW Zelle, 2GW Modul) einfach nach Indien verschiffen - aufbauen - Leute einstellen (angelernt von Leuten aus China) - und ab geht's ....

Sehen, wer alles das Angebot annimmt.

gibt es da Schätzwerte. Leider hat Jinko schon lange nicht mehr positiv überrascht

1.8-2GW absatz ist die guidance

0.07usd/aktie ist die konsensschätzung für das ergebnis ...

Bei 2 (!!!) Analysten beträgt das erwartete Ergebnis im Schnitt 0,24 USD (EPS).
Einer der Analysten geht von den 0,07 USD (EPS) aus, der andere von 0,40 USD.
Vor 60 Tagen lag der Durchschnitt noch bei 0,14 USD, vor 90 Tagen waren es 0,19 USD.

Beim Revenue Estimate sind es immer hin 4 Analysten und der Schnitt liegt bei 721,73M USD (höchster Wert: 778,18M USD ; niedrigester Wert: 689,77M USD).
Das sind die Zahlen von Yahoo (Quelle): finance.yahoo.com/quote/JKS/analysis?p=JKS

Bei Thomson Reuters scheint was faul zu sein.
Die Erwarten ein Q2/2018 Ergebnis, dabei kommen die Zahlen für Q1/2018.
www.reuters.com/finance/stocks/overview/JKS.N